Bursa Asia Naik, Yen Incar Minggu Terbaik dalam Empat Bulan karena Taruhan Kenaikan BOJ

Bursa Asia naik pada hari Jumat sementara yen mengincar minggu terbaiknya dalam empat bulan karena data inflasi yang kuat dari Tokyo membuat para pedagang mendukung kenaikan suku bunga yang akan segera terjadi dari Bank Jepang.

Semalam, perdagangan ekuitas dan Treasury AS ditutup karena liburan Thanksgiving, sehingga tidak banyak keuntungan bagi Asia. Indeks MSCI dari saham Asia-Pasifik di luar Jepang naik 0,4%, dibantu oleh lonjakan 2% pada saham unggulan Tiongkok. Untuk minggu ini, saham Asia datar.

Nikkei Jepang turun 0,3% karena yen USDJPY melonjak setelah data inflasi Tokyo, menyebabkan kerugian indeks pada bulan November menjadi lebih dari 2%, kinerja bulanan terlemahnya sejak April.

Data menunjukkan harga konsumen inti di ibu kota Jepang meningkat pada bulan November dan tetap di atas target bank sentral sebesar 2% sebagai tanda tekanan harga yang meluas.

Dolar hampir 1% lebih rendah pada 150,14 yen, setelah menyentuh 149,77, level terendah sejak 21 Oktober. Untuk minggu ini, dolar turun 3% terhadap yen, penurunan terbesar sejak akhir Juli.

Para pedagang sekarang melihat peluang 60% bahwa BOJ dapat menaikkan suku bunga lagi pada bulan Desember, setelah belum memutuskan sebelum data tersebut. Ekonomi yang menguat dan kekhawatiran atas depresiasi yen baru-baru ini menambah urgensi bagi BOJ untuk bertindak.

“Kami mencatat bahwa percepatan inflasi, dikombinasikan dengan pemulihan yang solid dalam aktivitas bulanan, meningkatkan kemungkinan kenaikan suku bunga BoJ lainnya pada bulan Desember,” kata analis di ING dalam sebuah catatan.

“Dengan AS tutup untuk Thanksgiving kemarin, dan banyak pelaku pasar kemungkinan memperpanjang liburan hingga akhir pekan, tidak banyak tindakan di pasar keuangan yang perlu dibicarakan.”

Kontrak berjangka Wall Street naik 0,5% di Asia, sementara Eropa melihat ke depan untuk pembukaan yang beragam, dengan EUROSTOXX 50 futures turun 0,1% dan FTSE futures naik 0,11%.

Imbal hasil Treasury mereda saat pasar tunai dibuka kembali di Jepang. Imbal hasil sepuluh tahun US10Y turun 2 basis poin (bps) menjadi 4,240%, terendah dalam sebulan, dan turun 17 bps untuk minggu ini, yang terbesar sejak awal September.

Dolar turun 1,5% terhadap mata uang utama lainnya minggu ini karena pasar menghidupkan kembali harapan untuk penurunan suku bunga AS pada bulan Desember. Futures mempersempit peluang penurunan suku bunga seperempat poin dari Federal Reserve pada bulan Desember menjadi 63%, dari 55% seminggu yang lalu, menurut Fed Watch Tool dari CME Group.

Sebagian besar aksi semalam terjadi di Eropa, di mana imbal hasil obligasi Prancis sedikit menurun, sedikit kelegaan bagi pemerintah Prancis, yang melihat biaya pinjamannya naik ke level tertinggi di atas Jerman sejak 2012 pada hari Rabu.

Perdana Menteri Prancis Michel Barnier pada hari Kamis membatalkan rencana untuk menaikkan pajak listrik dalam anggaran 2025-nya, tunduk pada ancaman sayap kanan untuk menjatuhkan pemerintah kecuali ia meringankan beban pada kelas pekerja.

Inflasi Jerman meleset dari perkiraan pada bulan November, menunjukkan beberapa risiko penurunan untuk pembacaan inflasi zona euro yang akan dirilis nanti hari ini.

Pedagang masih condong ke arah pemotongan suku bunga 25 bps dari Bank Sentral Eropa pada bulan Desember, setelah seorang anggota dewan Isabel Schnabel mengatakan bahwa bank seharusnya hanya memangkas suku bunga secara bertahap.

Harga minyak naik pada hari Jumat tetapi tampaknya akan mengalami kerugian mingguan pada kesepakatan gencatan senjata Israel-Hizbullah di Lebanon. Minyak mentah berjangka West Texas Intermediate AS naik 0,6% menjadi $69,12 per barel, tetapi turun 2,9% selama seminggu.

Emas terakhir naik 0,8% pada $2.662,36 per ons karena dolar yang lemah, tetapi sedang menuju penurunan 3% selama sebulan, penurunan tertajam dalam lebih dari setahun.