Bursa Asia Turun Tajam karena Data Harga AS Menghidupkan Kembali Kegelisahan Kenaikan Suku Bunga

Bursa Asia melemah pada hari Jumat sementara dolar menguat setelah harga konsumen AS meningkat lebih dari yang diharapkan, memperkuat alasan bagi Federal Reserve untuk mempertahankan suku bunga lebih tinggi untuk waktu yang lebih lama.

Indeks MSCI untuk saham Asia Pasifik di luar Jepang turun 0,94% pada hari Jumat, berada di jalur penurunan persentase satu hari terbesar dalam seminggu, setelah mencapai level tertinggi dalam tiga minggu pada hari Kamis.

Penurunan pada saham Tiongkok sangat besar setelah data pada hari sebelumnya menunjukkan harga konsumen Tiongkok datar pada bulan September, sementara harga di tingkat pabrik menyusut lebih lambat, yang menunjukkan tekanan deflasi masih berlanjut.

Indeks saham blue-chip Tiongkok CSI300 (.CSI300) turun 0,80%, sedangkan Indeks Hang Seng (.HSI) merosot 1,5% pada perdagangan pagi hari.

Sebaliknya, Nikkei Jepang (.N225) melemah 0,13%, sedangkan indeks S&P/ASX 200 Australia kehilangan 0,25%.

Kenaikan harga konsumen AS pada bulan September mengandung lonjakan mengejutkan dalam biaya sewa dan para pedagang kini melihat peluang yang lebih besar bagi The Fed untuk kembali menaikkan suku bunga tahun ini.

Kontrak berjangka yang disesuaikan dengan suku bunga kebijakan Fed mencerminkan kemungkinan 40% kenaikan suku bunga di bulan Desember, dibandingkan dengan peluang 28% yang terlihat sebelum laporan inflasi.

Ryan Brandham, kepala pasar modal global, Amerika Utara di Validus Risk Management, mengatakan data CPI menyoroti tantangan yang akan dihadapi The Fed untuk menurunkan inflasi ke target 2%.

Data terpisah juga menunjukkan jumlah warga Amerika yang menerima tunjangan setelah minggu pertama bantuan, yang merupakan ukuran perekrutan, meningkat 30.000 orang menjadi 1,702 juta orang pada minggu yang berakhir 30 September.

“Pelemahan pasar tenaga kerja adalah kunci bagi The Fed untuk mencapai tujuannya mengembalikan inflasi ke targetnya, dan para pemimpin yang menyerukan setidaknya kenaikan suku bunga lagi akan didukung berdasarkan angka-angka ini,” kata Brandham.

Laporan inflasi serta buruknya permintaan lelang obligasi 30 tahun AS membuat imbal hasil Treasury lebih tinggi pada hari Kamis.

Pada jam perdagangan Asia pada hari Jumat, imbal hasil obligasi Treasury 10-tahun turun 3,7 basis poin menjadi 4,674% namun tetap jauh dari level terendah dua minggu di 4,5300% yang dicapai sehari sebelumnya.

Kenaikan saham baru-baru ini dan penurunan imbal hasil Treasury menyusul komentar pejabat Federal Reserve yang menyatakan bahwa suku bunga AS – yang cenderung mendorong biaya pinjaman global – mungkin akhirnya mencapai puncaknya.

“Sebagian besar pekerjaan ‘baik’ yang dilakukan dalam seminggu terakhir dalam bentuk perataan kurva imbal hasil AS telah dibatalkan oleh laporan CPI AS terbaru,” kata Ray Attrill, kepala strategi FX di National Australia Bank.

Meningkatnya ketegangan di Timur Tengah pada minggu ini juga memastikan suasana pasar tetap berhati-hati.

Investor selanjutnya akan fokus pada pernyataan Ketua Federal Reserve Jerome Powell yang akan menyampaikan pidatonya pada 19 Oktober, tepat sebelum periode blackout bank sentral AS dimulai menjelang keputusan suku bunga berikutnya. The Fed selanjutnya akan mengadakan pertemuan pada 31 Oktober-November. 1.

Sentimen risk-off juga terjadi di pasar mata uang, dengan dolar mempertahankan kenaikan semalam. Terhadap sejumlah mata uang, dolar berada di 106,47, setelah naik 0,8% semalam.

Euro naik 0,13% menjadi $1,054, sementara sterling berada di $1,2193, naik 0,16% hari ini. Kenaikan dolar kembali menempatkan yen Jepang di bawah tekanan, dengan yen berada di level 149,82 per dolar.

Harga emas naik tipis pada hari Jumat tetapi tetap di bawah level tertinggi dua minggu yang dicapai pada sesi sebelumnya. Harga emas di pasar spot bertambah 0,2% menjadi $1,872.17 per ounce.

Harga minyak naik pada hari Jumat setelah AS memperketat program sanksi terhadap ekspor minyak mentah Rusia, sehingga meningkatkan kekhawatiran pasokan di pasar yang sudah ketat. Minyak mentah AS naik 0,63% menjadi $83,43 per barel dan Brent berada di $86,33, naik 0,38% hari ini.