Saham Jepang dan Australia Mencapai Rekor Tertinggi karena Pemantulan Wall Street

Saham-saham Jepang dan Australia mencapai rekor tertinggi baru pada hari Jumat karena data inflasi utama AS keluar sesuai perkiraan, melegakan bagi investor yang mengharapkan penurunan suku bunga pada bulan Juni, sementara data beragam dari Tiongkok memperkuat harapan akan lebih banyak dukungan kebijakan.

Eropa akan dibuka lebih tinggi, dengan kontrak berjangka EUROSTOXX 50 naik 0,5% dan kontrak berjangka FTSE naik 0,6%. Kontrak berjangka AS, naik sekitar 0,2%.

Indeks Nikkei melonjak 1,9% dan mencapai titik tertinggi baru sepanjang masa, melanjutkan lonjakan sebesar 7,9% pada bulan sebelumnya ketika menembus level yang terakhir terlihat pada tahun 1989. Saham-saham Australia yang kaya akan sumber daya naik 0,6% ke rekor tertinggi baru.

Indeks MSCI yang terdiri dari saham-saham Asia Pasifik di luar Jepang juga naik 0,2%, meski masih diperkirakan akan mengalami kerugian mingguan menjadi 0,4%.

Data pada hari Jumat menunjukkan aktivitas pabrik Tiongkok mengalami kontraksi selama lima bulan berturut-turut pada bulan Februari, sementara ekspansi di sektor jasa meningkat, menyoroti pemulihan yang tidak merata di negara dengan perekonomian terbesar kedua di dunia tersebut.

Hal ini memberikan harapan akan lebih banyak dukungan kebijakan dari para pembuat kebijakan Tiongkok pada pertemuan parlemen tahunan minggu depan di mana Beijing akan mengumumkan target ekonomi untuk tahun baru.

“Meski angka survei (aktivitas) masih di bawah rata-rata historis, hal ini kemungkinan terdistorsi oleh efek sentimen,” kata analis di Capital Economics.

“Kami mengharapkan pemulihan moderat dalam momentum pertumbuhan Tiongkok berkat dukungan kebijakan, meskipun pemulihan ini tampaknya rapuh dan mungkin tidak akan bertahan lama setelah dukungan kebijakan dikurangi.”

Pasar daratan Tiongkok lebih tinggi. Saham bluechip naik 0,4% dan indeks Shanghai Composite naik tipis 0,2%, setelah rebound hampir 10% bulan lalu karena upaya Beijing untuk menghentikan short-selling di pasar.

Indeks Hang Seng Hong Kong juga membalikkan penurunan sebelumnya menjadi naik 0,6%.

Semalam di Wall Street, S&P 500 dan Nasdaq ditutup pada rekor tertinggi. Indeks harga pengeluaran konsumen pribadi (PCE) AS, ukuran inflasi pilihan Federal Reserve, naik 0,3% pada bulan Januari dari bulan sebelumnya. Indeks harga PCE inti naik 0,4%, seperti yang diharapkan.

Hal ini membuat prospek penurunan suku bunga pada bulan Juni tetap hidup. Pasar masih melihat kemungkinan sebesar 76% bahwa The Fed akan mulai menurunkan suku bunga pada bulan Juni, dengan total pelonggaran sebesar 82 basis poin untuk tahun ini.

“Data PCE mengonfirmasi kejutan inflasi bulan Januari yang tidak membantu, yang sudah dipratinjau dari angka CPI dan PPI sebelumnya,” kata Taylor Nugent, ekonom senior di National Australia Bank.

“Kami tidak berpikir tren disinflasi telah terhenti, namun ada beberapa dukungan risiko dari sisa masalah musiman pada kenaikan bulan Januari yang juga berlanjut hingga bulan Februari.”

Sentimen yang lebih membantu adalah pembicara The Fed yang semalam menegaskan kembali bahwa para pengambil kebijakan akan meninjau data terbaru yang menunjukkan tekanan harga kembali pulih pada bulan Januari untuk fokus pada kemajuan inflasi secara keseluruhan.

Di Eropa, angka inflasi di Jerman, Perancis dan Spanyol semuanya menurun, sebagian besar sesuai dengan ekspektasi, yang seharusnya menjadi pertanda baik bagi data inflasi zona euro yang akan dirilis pada hari Jumat.

Hal ini mendorong jatuhnya euro, yang berada di $1,0810, setelah turun 0,3% semalam.

Yen tergelincir 0,3% menjadi 150,43 per dolar. Mata uang ini naik 0,5% semalam setelah anggota dewan Bank of Japan, Hajime Takata, mengatakan pencapaian berkelanjutan inflasi 2% sudah di depan mata.

Namun, Gubernur BOJ Kazuo Ueda kemudian memberikan nada yang lebih hati-hati, dengan mengatakan bahwa masih terlalu dini untuk menyimpulkan bahwa pencapaian berkelanjutan dari target inflasi bank sentral sebesar 2% dapat diperkirakan.

Obligasi stabil setelah reli karena data PCE AS tidak lebih buruk dari perkiraan. Imbal hasil Treasury 10-tahun bertahan di 4,2542% setelah turun 4 basis poin semalam. Ini melonjak 29 basis poin minggu lalu karena pasar menolak spekulasi penurunan suku bunga lebih awal.

Harga minyak naik tipis pada hari Jumat. Brent naik 0,4% menjadi $82,21 per barel, sementara minyak mentah AS naik 0,3% menjadi $78,47 per barel.

Harga emas spot naik 0,1% menjadi $2,044.99.