Dolar Mengincar Kenaikan Mingguan karena Ekonomi AS Tetap Kuat; Yen Kesulitan Jelang BoJ

Dolar menuju kenaikan mingguan pada hari Jumat, dibantu oleh angka pertumbuhan AS yang solid yang mendukung alasan untuk menaikkan suku bunga untuk jangka waktu yang lebih lama, sementara yen berada di sisi yang lebih lemah di angka 150 per dolar menjelang pertemuan kebijakan penting minggu depan. .

Perekonomian AS tumbuh pada laju tercepat dalam hampir dua tahun pada kuartal ketiga, menurut data pada hari Kamis, karena upah yang lebih tinggi dari pasar tenaga kerja yang ketat membantu mendorong belanja konsumen.

Hal ini menambah spekulasi bahwa Federal Reserve kemungkinan akan mempertahankan kondisi moneter yang ketat lebih lama, sehingga mendorong dolar menguat terhadap sejumlah mata uang lainnya.

Indeks dolar AS stabil di 106,52, setelah mencapai level tertinggi tiga minggu di 106,89 pada sesi sebelumnya, dan berada di jalur kenaikan mingguan sekitar 0,35%.

“Tentu saja, perekonomian AS jauh lebih tangguh dari perkiraan kebanyakan orang. Ini merupakan berkah sekaligus kutukan bagi The Fed,” kata Christel Rendu de Lint, kepala investasi di Vontobel.

“Tapi yang pasti, peluang terjadinya soft landing terlihat lebih besar dari yang diperkirakan.”

Sterling naik tipis 0,09% menjadi $1,2139, meskipun tidak terlalu jauh dari level terendah tiga minggu di $1,2070 yang dicapai pada hari Kamis.

Euro naik 0,07% menjadi $1,0567 tetapi mengincar penurunan mingguan sebesar 0,25%.

Bank Sentral Eropa (ECB) pada hari Kamis mempertahankan suku bunga tidak berubah seperti yang diperkirakan, mengakhiri kenaikan suku bunga 10 kali berturut-turut yang belum pernah terjadi sebelumnya.

“Dengan lanskap makroekonomi yang memburuk dengan cepat, seperti yang ditunjukkan oleh PMI bulan Oktober, dalam pandangan kami ECB harus melangkah dengan sangat hati-hati memasuki tahun 2024 dan tidak punya pilihan selain menurunkan suku bunga,” kata Julien Lafargue, kepala strategi pasar di Barclays Private. Bank.

Data awal pekan ini menunjukkan aktivitas bisnis zona euro secara mengejutkan berubah menjadi lebih buruk pada bulan ini.

Sentimen risiko sebagian besar tetap lemah di Asia, memperluas nada hati-hati dari Wall Street yang menyebabkan jatuhnya saham-saham dan mempertahankan penawaran beli Treasury AS.

“Penurunan imbal hasil disebabkan oleh sedikit pergeseran ke kualitas, karena apa yang Anda lihat tadi malam adalah tindakan yang cukup menghancurkan di pasar ekuitas,” kata Tony Sycamore, analis pasar di IG.

Imbal hasil Treasury bergerak berbanding terbalik dengan harga obligasi.

“Beberapa hari Jumat terakhir… kami telah melihat banyak pergerakan yang mengarah pada tindakan penyelamatan (karena) menjelang akhir pekan, kami tidak begitu yakin apa yang akan terjadi di Gaza,” kata Sycamore.

Dolar Australia, yang sering digunakan sebagai proksi selera risiko, naik 0,32% menjadi $0,6342, setelah merosot ke level terendah satu tahun di $0,6271 pada hari Kamis.

Kiwi juga melemah di dekat level terendah dalam 11 bulan dan terakhir naik 0,05% pada $0,5822.
PERHATIKAN BOJ

Di Asia, yen tetap menjadi perhatian utama investor karena berada pada titik lemah yaitu 150 per dolar, sebuah ambang batas yang oleh sebagian orang dilihat sebagai potensi pemicu intervensi oleh otoritas Jepang.

Yen menguat lebih dari 0,1% menjadi 150,20 per dolar, meskipun masih kesulitan mendekati level terendah satu tahun di sesi sebelumnya di 150,78.

Jepang akan terus merespons pasar mata uang “dengan rasa urgensi yang kuat,” kata Menteri Keuangan Shunichi Suzuki kepada wartawan pada hari Jumat.

Secara terpisah, data yang dirilis pada hari yang sama menunjukkan inflasi konsumen inti di Tokyo meningkat secara tak terduga di bulan Oktober, sehingga memberikan tekanan pada Bank of Japan (BOJ) untuk menghapuskan pengaturan kebijakan moneter ultra-longgarnya secara bertahap.

BOJ akan mengadakan pertemuan minggu depan, di tengah meningkatnya spekulasi bahwa bank sentral dapat mengubah kontrol imbal hasil obligasinya, dengan kenaikan batas imbal hasil yang ditetapkan tiga bulan lalu sedang dibahas sebagai sebuah kemungkinan.

“Jika dolar/yen naik pada 151 pada Senin depan, maka ada peluang lebih besar menurut saya mereka akan menaikkan batasannya,” kata Sycamore dari IG.

“Semakin tinggi nilai dolar/yen untuk sementara waktu, semakin besar peluang terjadinya perubahan.”