Nikkei Melonjak, Dolar Stabil Menjelang Laporan Inflasi AS
Saham-saham Jepang menyentuh level tertinggi dalam 34 tahun pada hari Selasa, sementara dolar tetap stabil, menjaga yen mendekati level 150 per dolar menjelang laporan inflasi utama AS yang dapat membantu membentuk prospek suku bunga Federal Reserve.
Bitcoin tetap kuat setelah melampaui $50,000 untuk pertama kalinya dalam lebih dari dua tahun, berkat arus masuk ke dana yang diperdagangkan di bursa yang didukung oleh aset digital. Terakhir pada $49,897.
Nikkei Jepang terus menguat, naik ke 38.010 pada hari Selasa, tidak jauh dari rekor tertinggi 38.957 yang dicapai pada 29 Desember 1989. Nikkei telah menguat lebih dari 13% sepanjang tahun ini, setelah naik 28% pada tahun 2023.
Lonjakan ini didorong oleh investor asing yang berbondong-bondong masuk ke pasar karena tertarik dengan valuasi yang rendah dan perubahan tata kelola perusahaan, sementara melemahnya yen tahun ini memberikan dorongan lebih lanjut.
Pasar keuangan Tiongkok tutup untuk liburan Tahun Baru Imlek dan akan melanjutkan perdagangan pada hari Senin, 19 Februari, sedangkan pasar Hong Kong akan kembali dibuka pada tanggal 14 Februari, sehingga perdagangan di seluruh Asia lesu.
Indeks MSCI yang mencakup saham Asia Pasifik di luar Jepang naik 0,11%.
Kontrak berjangka mengindikasikan bursa Eropa akan dibuka lebih rendah dengan Eurostoxx 50 turun 0,36%, kontrak berjangka DAX Jerman turun 0,26% dan kontrak berjangka FTSE naik 0,01%.
E-mini berjangka untuk S&P 500 turun 0,13%.
Perhatian investor minggu ini akan tertuju pada laporan penting Indeks Harga Konsumen (CPI) AS bulan Januari, yang akan dirilis hari ini, dan Indeks Harga Produsen, yang dijadwalkan akan dirilis pada hari Jumat.
Sejumlah data baru-baru ini, yang dipimpin oleh kekuatan di pasar tenaga kerja, telah menggarisbawahi ketahanan perekonomian AS dan mendorong para pedagang untuk mengurangi ekspektasi penurunan suku bunga The Fed secara dini dan mendalam.
Pasar telah mengabaikan peluang penurunan suku bunga pada bulan Maret, dengan para pedagang memperkirakan peluang pelonggaran sebesar 13% dibandingkan dengan 77% pada bulan sebelumnya, menurut alat CME FedWatch.
“Hanya masalah waktu sebelum The Fed menurunkan suku bunganya dan kami pikir hal ini akan dimulai sekitar pertengahan tahun ini,” kata Vasu Menon, direktur pelaksana strategi investasi di OCBC Bank di Singapura.
“Penurunan suku bunga seharusnya berdampak baik bagi pasar saham asalkan kita tidak melihat adanya penurunan tajam dalam perekonomian AS. Kabar baiknya adalah data ekonomi sejauh ini tampaknya mendukung prognosis ini.”
Ekonom yang disurvei oleh Reuters memperkirakan CPI akan naik 2,9% pada basis tahun ke tahun, turun dari 3,4% pada bulan sebelumnya, dengan inflasi CPI inti tahunan juga diperkirakan akan melambat menjadi 3,7% pada bulan Januari dari 3,9% pada bulan sebelumnya.
Namun, ada risiko kejutan kenaikan, yang dapat mendorong imbal hasil lebih tinggi dan semakin memperkuat dolar, menurut Charu Chanana, kepala strategi mata uang di Saxo.
“Probabilitas penurunan suku bunga pada bulan Mei adalah sekitar 70%, dan tampaknya ada ruang untuk mendorongnya lebih jauh hingga bulan Juni karena pasar masih sensitif terhadap kejutan hawkish untuk saat ini.”
Para pedagang masih memperkirakan pemotongan sebesar 111 basis poin tahun ini dibandingkan pelonggaran sebesar 75 bps yang diproyeksikan oleh The Fed.
Imbal hasil obligasi Treasury 10-tahun berada di 4,181%. Indeks dolar, yang mengukur mata uang AS terhadap enam mata uang rivalnya, sedikit berubah pada 104,20.
Yen Jepang, yang sensitif terhadap suku bunga AS, terakhir berada di 149,55 per dolar, tidak jauh dari level 150 yang menurut para analis kemungkinan akan memicu keheranan lebih lanjut dari para pejabat Jepang dalam upaya untuk mendukung mata uang tersebut.
Yen telah melemah lebih dari 5% terhadap dolar sepanjang tahun ini, dengan penurunan yen menjadi lebih berani karena tanda-tanda Bank of Japan akan menolak kenaikan suku bunga secara agresif bahkan jika bank tersebut keluar dari suku bunga negatif tahun ini karena pasar sedang bertaruh.
Dalam komoditas, minyak mentah berjangka AS naik 0,18% menjadi $77,06 per barel dan Brent berjangka berada di $82,08, naik 0,1% hari ini.
